Oferta Pública Inicial de TGLT S.A.

TGLT S.A. (la “Compañía”), una sociedad de desarrollos inmobiliarios residenciales en la Argentina, ofreció mediante suscripción pública 45.400.000 acciones escriturales ordinarias (cuya oferta podía ser aumentada a 61.800.000 acciones ordinarias escriturales en caso de sobre suscripción) cuyo valor nominal es de un (1) Peso Argentino y un (1) voto por cada acción, y con derechos a dividendos iguales a las acciones en circulación de la Compañía, en la Bolsa de Comercio de Buenos Aires y en GDRs (certificados globales de títulos en custodia) que representan las acciones ordinarias fuera de Argentina. Con esta oferta pública inicial de acciones, TGLT S.A. se convierte así en la primera compañía cuyas acciones cotizan en la Bolsa de Comercio de Buenos Aires dedicada exclusivamente al desarrollo inmobiliario de viviendas.

Los inversores suscribieron 47.999.485 acciones (31.984.275 acciones en el tramo argentino y 16.015.210 acciones, en forma de GDSs (títulos en custodia globales), en el tramo internacional de la oferta).

El precio fijado fue de AR$ 9,034 por cada acción ordinaria y US$ 11,41 por cada GDS (cada GDS representa a 5 acciones ordinarias).

Las acciones colocadas representaron el 68,23% de capital accionario de la Compañía e implica un valor de la operatoria de AR$ 219.714.021.

El Agente Colocador Local, Organizador y Bookrunner fue Raymond James Argentina Sociedad de Bolsa S.A.

Dentro de los distintos desafíos que se debieron enfrentar, se pueden mencionar que es el primer IPO en la Argentina luego de haber transcurrido dos años y medio y que este IPO fue llevado a cabo simultáneamente con la reorganización societaria de TGLT S.A.

Marval, O’Farrell & Mairal asesoró a TGLT S.A. a través de su socio Jorge Octavio Cappellini y de los asociados Manuela Lava, Bárbara Ramperti y Francisco Cornejo.